Énoncé de mission, vision et valeurs fondamentales (2026) de KKR Group Finance Co. IX LLC 4.

Plongez au cœur stratégique de l'offre de KKR Group Finance Co. IX LLC - KKRS - où un coupon fixe de 4.625% et une maturité longue en 2061 encadrer un instrument de capital subordonné qui, à compter de 16 décembre 2025, négocie à $17.50 et signale la volonté de KKR de diversifier le financement tout en équilibrant les besoins de revenus des investisseurs avec les objectifs de structure du capital ; ancré dans la mission de KKR de fortifier les entreprises et les communautés grâce au succès partagé et à la connectivité numérique, sa vision de fournir des performances supérieures et durables à long terme sur des actifs alternatifs et des valeurs fondamentales telles que Travail d'équipe, Intégrité, prise de décision axée sur les relations, responsabilité, innovation, excellence et diversité, KKRS incarne la façon dont une société d'investissement mondiale lie des conditions financières mesurables à un programme plus large de cultures de propriété, d'accès communautaire et de financement de la transition énergétique.

KKR Group Finance Co. IX LLC 4. (KKRS) - Introduction

• Émetteur : KKR Group Finance Co. IX LLC (filiale de KKR & Co. Inc.)
• Coupon : 4,625 % fixe annuel
• Maturité : 2061 (long terme)
• Ancienneté : subordonnée – se classe en dessous de la dette senior, au-dessus des capitaux propres en liquidation
• Statut commercial (au 2025-12-16) : 17,50 $ par action

• Exposition au crédit sur les résultats financiers consolidés de KKR profile et tirer parti des décisions.
• Subordination : incertitude de reprise plus élevée dans les scénarios de défaut par rapport à la dette senior.
• Sensibilité aux taux d'intérêt et à la durée compte tenu des échéances très longues (2061) - volatilité des prix avec les mouvements de taux.
• Les difficultés implicites du marché ou les prix axés sur la liquidité se traduisent par un prix de marché bas par rapport au pair.

KKR Group Finance Co. IX LLC 4. (KKRS) Overview

• Objectif de la mission : créer des opportunités économiques en favorisant les cultures de propriété au sein des sociétés de portefeuille afin d'aligner les incitations et de générer de la valeur à long terme.
• Connectivité communautaire : accélérez l’accès et l’inclusion en investissant dans l’infrastructure numérique pour relier les clients, les employés et les communautés.
• Transition énergétique : allouer des capitaux permanents et privés vers des solutions énergétiques durables et des investissements de décarbonation.
• Création de valeur holistique : équilibrer les rendements financiers avec les résultats environnementaux, sociaux et de gouvernance (ESG) grâce à des pratiques d'investissement responsables.

• Programmes d’actionnariat : participations incitatives de la direction, programmes de refinancement et d’actionnariat salarié pour aligner les résultats.
• Mesures de connectivité : clients servis, améliorations de la pénétration du haut débit et mises à niveau de la capacité du réseau liées aux retours.
• KPI énergétiques : réductions d’émissions, MW de capacité renouvelable financés et mesures d’intensité carbone des actifs financés.
• Mesures de performance financière : objectifs de TRI, rendements en espèces et multiples de sortie réalisés qui reflètent une gestion responsable.

KKR Group Finance Co. IX LLC 4. (KKRS) Énoncé de mission

• Obtenez des rendements ajustés au risque constants et leaders du marché dans les domaines du capital-investissement, du crédit, des actifs réels et des solutions stratégiques.
• Intégrez les facteurs environnementaux, sociaux et de gouvernance (ESG) à toutes les étapes de l’investissement et de la gestion de portefeuille.
• Cultivez des partenariats à long terme avec les investisseurs, les équipes de gestion de portefeuille et les communautés.
• Opérer avec une conformité, une transparence et une responsabilité rigoureuses en matière de gouvernance et de reporting des fonds.

• Donner la priorité à des performances d’investissement supérieures à travers un portefeuille diversifié couvrant le capital-investissement, le crédit, les infrastructures et les actifs réels.
• Développer et déployer des stratégies d'investissement de pointe - y compris l'approvisionnement basé sur les données, la création de valeur opérationnelle et les stratégies thématiques liées aux tendances séculaires.
• Générer une valeur durable à long terme pour les investisseurs et les parties prenantes grâce à une actionnariat actif et à une allocation disciplinée du capital.
• Maintenir et développer sa position de leader mondial de la gestion d’actifs alternatifs avec une présence sur les principales places financières du monde.
• Apporter des contributions significatives aux communautés et favoriser la citoyenneté d’entreprise responsable grâce à des programmes sociaux et environnementaux ciblés.
• Intégrer des pratiques durables dans les décisions et opérations d’investissement, alignées sur les priorités mondiales et les objectifs climatiques.

• Due diligence rigoureuse et analyse de scénarios pour tester les investissements face aux risques macro et climatiques.
• Des équipes dédiées à la création de valeur qui stimulent l’expansion des marges, la croissance des revenus et les transformations stratégiques des sociétés du portefeuille.
• Reporting transparent pour les investisseurs avec des mesures standardisées (IRR, MOIC, KPI ESG) et des mises à jour régulières de la gouvernance.
• Engagement actif avec les parties prenantes pour aligner les intérêts et promouvoir des résultats équitables pour les employés et les communautés locales.

KKR Group Finance Co. IX LLC 4. (KKRS) Déclaration de vision

• Travail d'équipe : une approche unique intégrant les professionnels de l'investissement, les opérations, les risques et la conformité dans tous les bureaux du monde entier pour optimiser l'exécution des transactions et la valeur du portefeuille.
• Intégrité – adhésion à une gouvernance rigoureuse, à des rapports transparents et à une conduite éthique dans les relations avec les investisseurs et la gestion de portefeuille.
• Axé sur les relations : cultiver des partenariats à long terme avec des commanditaires, des équipes de direction de sociétés de portefeuille, des prêteurs et des co-investisseurs.
• Responsabilité – objectifs de performance mesurables, appropriation claire des résultats et surveillance solide au niveau des investissements et des fonds.
• Innovation - déploiement de stratégies différenciées (par exemple, structures de crédit privé, plates-formes spécifiques au secteur, améliorations opérationnelles technologiques) pour capturer de nouvelles sources d'alpha.
• Excellence - concentration constante sur la rigueur d'exécution, la profondeur de la diligence raisonnable et la création de valeur post-acquisition.
• Diversité : constituer des équipes inclusives pour apporter des perspectives diverses à l'approvisionnement, à la souscription et à la gestion de portefeuille.

• Discipline d'allocation du capital - surveillance au niveau du portefeuille du retour sur capital investi (ROIC), des objectifs de croissance de l'EBITDA et des mesures de couverture du service de la dette adaptées par classe d'actifs.
• Gouvernance et transparence – cadence de reporting standardisée aux investisseurs, surveillance indépendante et respect des politiques ESG/de gérance établies.
• Création de valeur opérationnelle : équipes dédiées ciblant l'expansion des marges, la transformation numérique et l'amélioration du fonds de roulement dans l'ensemble des participations.
• Initiatives en matière de talents et de diversité : programmes de recrutement, de rétention et de développement mesurés par des mesures de représentation et de promotion.

• Faire évoluer les plateformes de crédit pour répondre à la demande des investisseurs en matière de rendement et de diversification tout en maintenant la discipline de souscription.
• Investir dans la technologie et l’analyse des données pour améliorer le sourcing, la diligence et le suivi du portefeuille.
• Renforcer les équipes spécialisées du secteur pour identifier les opportunités de croissance structurelle et réduire les risques de transition.
• Renforcer l'engagement des LP grâce à des informations transparentes, des rapports personnalisés et des opportunités de co-investissement.